虽然毛泽东忙于读书、赋诗、书法、游泳，百忙中还给卫士封耀松介绍对象，同时，非常关心从庐山疗养院来的保健护士钟学坤的成长、抽空帮助她学习知识，但是，把阶级斗争和路线斗争看作毕生使命的毛泽东，时时都没忘记洞察激荡的庐山风云。当时柯庆施等“促进派”感到压力较大，毛泽东则会前会后常说些谈“促进派”得到安慰甚至鼓励的话。这样，虽然一味讲“大跃进”伟大成绩的人不多，但气势并未处于下风。这就达到毛泽东所希望的那样，把大家的大家思想统一到：“1958年以来的路线方针是正确的，需要继续坚持；‘大跃进’和人民公社化运动，成绩是占主导地位的，应该充分肯定”的“促进派”的观点上来，并在“鼓干劲、防泄气”的认识上达到团结。如果一直这样，那么，“神仙会”则会风平浪静，万事大吉，圆满结束。

　　但是，毛泽东所担心的事，还是发生了。一石激起千层浪。而这投石的不是别人，正是彭德怀。

　　其实，大多数与会者心里也不满意，觉得会议在对“左”的认识方面及其实际纠正的态度不疼不痒不明朗。但毛泽东7月10日还在强调：“从全局来讲，（错误）只是一个指头的问题。”并说：“有人说我们偏听偏信，就是要偏！同右派斗争，总得偏一边。”

　　彭德怀和曾在毛泽东身边工作过的几位“秀才”周小舟、胡乔木、李锐等人都很着急。他们都深入到农村中作过较长时间的调查，亲眼所见“左”的错误带来的灾难、祸害、贫穷和痛苦，甚至有人被饿死。湖南省委书记周惠含泪相求的话语时时在彭德怀耳边敲响：“老总啊，也只有你敢讲话，你也向主席进言，讲讲下面的实际情况。”彭德怀也不会忘记，在湖南平江调查时，一位老红军战士递给他的纸条：“谷撒地，禾叶枯，青壮炼钢去，收禾童与姑，来年日子怎么过，请为人民鼓咙呼。”还有，这次他从北京坐火车来的途中，放眼望去，车窗外是一群群衣衫破烂的灾民，个个蓬头垢面，呈饥饿状。

　　“现在会议开成这个样子，国民经济形势怎么会好转，老百姓的日子怎么过得下去……我是共产党员，应该向党的主席反映，那是人民的重托，老红军的重托呵！”彭德怀想。又有些犹豫。前不久在上海会议上，他顶撞了毛泽东一句：“你不是早就挂帅了吗？”毛泽东听后非常生气，发火说：“……我跟彭德怀同志的政策是这样的：‘人不犯我，我不犯人；人若犯我，我必犯人。’过去跟我兄弟也是这样。”这种敏感的时候，向毛泽东进言，会不会使对方误解呢？

　　身边的人并不知刚烈的彭总细腻的内心活动。7月12日上午，周小舟很希望他能向毛泽东反映真实的情况、人民的疾苦。彭德怀考虑再三，想到共产党人要为老百姓谋幸福的宗旨，眼看会议很快要结束，他终于跨出了第一步。当天下午，他来到美庐别墅找毛泽东谈。但未见着。13日，他口述了一封给毛泽东的信，由随从参谋王承光执笔。他又亲笔修改了两处，直到第二天下午才写好。誊正后，他郑重地签上“彭德怀”三个字。

　　7月14日，毛泽东在卫士的陪同下，到庐山芦林水库游泳。王承光把信送给了毛泽东的秘书高智。毛泽东游泳回来，看见了这封信，先是有些吃惊，继而感到分量很重。作为一位忠实的马克思主义者，毛泽东喜欢对每一件事，都进行“透过现象看本质”的深入思考、阶级分析，时刻警惕对方（哪怕是几十年的革命战友）是不是背离了马列主义、毛泽东思想，甚至怀有恶意、敌意；是不是脱离了无产阶级路线，在向党“进攻”。经过两天的深思熟虑，一场反击“右倾”，“捍卫无产阶级革命路线”的斗争在毛泽东的胸中酝酿好了。在长期的革命生涯和对敌斗争中，毛泽东积累了丰富的经验。他冷静、沉着，有节有利，后发制人，反击犀利。7月16日，他在彭德怀的信上批了一行字：印发各同志参考。并在信笺的天头加上一个标题：彭德怀同志意见书。各小组讨论的结果：赞同的意见占多数，也有少数人对信中的内容提出了批评。

　　7月20日，应水静的请求，毛泽东还忙里偷闲给江西的理论刊物《跃进》题写了刊名，派卫士送去。同一天，毛泽东还去九江畅游了长江。

　　7月22日下午，毛泽东又去庐山芦林水库游泳。

　　7月23日，毛泽东突然通知召开全体会议。他情绪激动、声色俱厉，讲了一上午，对彭德怀等人进行了猛烈的抨击和严厉的指责。会议如风云突变，急转直下。会议的宗旨也由起码言辞上的纠正“左”的错误变成了实际上的“反右倾”。对和彭德怀观点一致，走得较近的周小舟等人也开始上纲上线的批评。毛泽东说：“他们不是右派，可是自己把自己抛到右派边缘去了，距右派还有30公里。”“这种同志……非常危险。不相信，将来看。”同时，还含蓄地批评了朱德。毛泽东说：“总司令，我赞成你的说法，但又和你说法有区别。（食堂）不可不散，不可多散。”原来，7月6日，朱德在中南组发言说：“现阶段，我国农民还有私有性的一面。供给制、共产风，损害了农民私有性，目前是行不通的……食堂可以存在一部分，全垮了，也不见得是坏事。家庭制度要巩固起来……”

　　这是朱德在运用政治经济学的道理来指导现实，自然受到听者的赞许。但是，今天毛泽东把朱德对食堂的态度与彭德怀的“上书”联系起来想，就严重了。

　　突然的打击震撼了彭德怀坚强的心。他感到惶惑不解、委屈痛苦甚至激愤。他想表明自己的清白。散会时，他在门口见毛泽东过来，就迎上去说：“主席，我的信是给主席个人参考的，没打算让大家讨论……”毛泽东没停步。

　　“您是我的老师，我是您的学生……”彭德怀紧跟走了两步继续说道。毛泽东满脸严肃，没作任何反应，走了。

　　彭德怀望着毛泽东的背影，望着几十年一起战斗过的战友，眼睛酸涩酸涩的。

　　24日，康生当面指责说：“彭德怀不要一再解释这一点。意见书不是文字问题，而是思想方向问题。”

　　这次庐山会议的斗争，虽然毫无悬念，但也惊心动魄。在部署批判“反右倾”的百忙之中，毛泽东还沉着冷静处理重要政务。7月27日，毛泽东在美庐别墅秘密接见了越共总书记胡志明。毛泽东非常重视中越人民的亲密友谊，表示一定会尽最大努力帮助越南战胜各种困难。中午，在刘少奇、朱德、周恩来的陪同下，毛泽东设宴招待胡志明。五人谈笑风生，宛如一家亲兄弟。

　　8月2日至16日在庐山举行了中共中央八届八中全会。毛泽东在开幕时态度鲜明地指出：现在庐山会议，不是反“左”的问题，而是“反右倾”。“现在是右倾机会主义向党猖狂进攻的问题，而不是别的。”

　　8月3日起连续四天分组对彭德怀、黄克诚、张闻天、周小舟进行严酷的揭发批判。虽然，都旗帜鲜明地批判彭德怀，但在称呼上，还是一口一声地“彭总”，包括朱德、康生也如此称呼彭德怀。鉴于这种情况，毛泽东在8月3日给刘少奇、周恩来、彭真、杨尚昆等写了一封信：

　　简报上对同志的称呼不妥当，这种旧习惯应当改过来。建议：一律称某某同志。例如：主席，称毛泽东同志；总理，称周恩来同志；林总、彭总、贺总，称林彪同志、彭德怀同志、贺龙同志。其他，以此类推。如同意，请各组长在会上宣布一下。请尚昆告简报编者，一律从四日起照此改正。

　　8月7日开始，揭发批判所谓“军事俱乐部”的问题，这“莫须有”的罪名更叫彭德怀无法接受，但他已无辩白的能力。从此，彭德怀被认定为野心家、阴谋家、伪君子；“军事俱乐部”的主帅，“右倾机会主义反党集团”的头目。

　　8月11日 ，江青上庐山。这次，她表现出少有的活跃。在美庐休息片刻后，就去林彪处，交谈了两个来小时。接着，又去看望周恩来、邓颖超，蔡畅等。最后，到坚定的“左派”柯庆施那里进行了交谈。

　　8月16日，会议通过：《中国共产党八届八中全会关于彭德怀同志为首的反党集团的错误的决议》、《为保卫党的总路线反对右倾机会主义而斗争》等决议。

　　在斗争最紧张激烈、不少人迅速“转变”观点与彭德怀划界线的时候，朱德找到毛泽东直言：“我觉得会议发言民主风气不够。”毛泽东一楞，在朱德面前只好说：“你对一半儿，我对一半儿。”在表决投票时，许多人都把手举得高高的。有的是为了便于统计，有的是说明自己的态度多么鲜明而坚决。迫于当时的形势，哪个也不敢不举手。朱德出于无奈，内心又对在革命战争中功勋卓著的老战友彭德怀深感同情，所以，他迟迟缓缓、弯曲着胳膊把手举到别人一半高的位置。一看就是极不情愿。会场上半个手的差距可没逃过警惕性极高的毛泽东的眼睛。会后散步时，两人相遇。毛泽东对朱德说：“你啊老总，举手举了半票。”朱德笑笑：“反正我举了手，至于手是怎么举的，我就不知道了。”在批判彭德怀的过程中，毛泽东对朱德的表现是很不满意的。7月23日讲话后，毛泽东曾在住所对林克说：“朱德是老右派，张闻天也是。李锐这次也是个右派。

　　林彪上山时，对彭德怀批判的调子基本定了。林彪批判的调子更高，什么野心家、阴谋家、伪君子。但在一件毛泽东对彭德怀误解很深的旧事上，林彪说了实话。

　　1935年5月，林彪私下给中央军委写了一封信，要毛泽东交权，让彭德怀指挥。毛泽东一直误认为是彭德怀在背后指使林彪干的。不久在会理城召开的会议上，毛泽东指名道姓、当面怒责：“彭德怀同志，你对失去中央苏区不满，在困难中动摇，这是右倾。林彪写的信是你鼓动起来的。”彭德怀正感到莫名其妙，林彪抬头解释说：“我给中央写信，没什么想法，主要因为老跑路，心里烦闷……”毛泽东立刻打断了林彪的话：“你是个娃娃，懂得什么！……”当时彭德怀考虑大敌当前，团结为重，不计较个人的得失，加上会没开完，他又去指挥打仗，所以一直没有申明和争辩。此后24年中，毛泽东4次提过此事。

　　现在庐山会议上，毛泽东又提到了会理会议的问题，以说明彭德怀闹独立性，反对他。彭德怀意识到再不声明，在自己的“罪孽”上又要背黑锅，只好说：“既然主席多次提到过会理的事情，这次把事情搞清楚。不然，我跳进黄河也洗不清。林彪同志，你写的那封信与我有没有关系？”林彪在当年已经解释，只是毛泽东没让他把话说完。现在彭德怀让他作证，当事人面对面，他就站起来说明真相：“我当时写信给中央，要毛、朱、周离开军事指挥岗位，由彭德怀指挥作战，事前并没有同彭德怀商量过，与彭德怀无关。”他又声明：“写信彭不知道。”澄清了20多年的深重误会，彭德怀紧张痛苦的脸也总算舒展了片刻。毛泽东没有表情。顿时，对彭德怀的批判会也冷了许多。

　　毛泽东在庐山度过了50天，于8月19日离开庐山。